盘面讲解：

今日大盘高开震荡上涨0.6%，深市更强点，领涨的创业板指涨1.2%。酿酒+酒店餐饮+旅游等消费、化工、软件等板块涨幅居前，央企国改、汽车等则领涨热点题材，地产+建筑等基建、新冠药检测、NFT+元宇宙、横琴、煤炭、银行+券商等趋弱。六成来个股上涨，涨停板95个，其中一字板7个，涨停被砸个股45个且包括5个被砸绿的面霸股。跌停板9个，大跌5%以上个股51个。

市场震荡反弹，但个股分化仍比较严重。近半个月短线热点票基本上一直就是大分化之势，哪怕是活跃度高的热点也经常出现不随大流的大跌票，很多中位股一被淘汰就是A字杀，而真正强势的要么是资金抱团出来的核心龙头，要么就是低位补涨。

龙头只是极个别，而补涨票则是流行冲天炮，要么第一时间逮住了，晚一步就可能没机会了，而等到能充分介入的机会时大面又基本上就要来了，从而真正能从容又舒服介入的票并不多。

在看后面的内容消息之前，有几点，可以先看下，务必认真看到最后！一直看我的朋友应该都很清楚了，2月的金种子酒，3月的新农开发，4月底的中国医药全部一网打尽，5月的宇晶股份关注我的都吃到大肉。周四潜伏的浙江建投都是大肉，老朋友都把握到了！跟大家讲个机会，今天再为大家挖掘两只，都有以下四大光环：1、军工板块龙头，行业市占率超过20%。2、多家机构持仓，机构研报给出翻倍空间！3、大基金持股+北向加仓，主力控盘度高！4、底部启动明显，限制问题这里就不公布了，限制问题这里就不公布了，想根上同步可以找到我们的“喂衅”叫做：小白和话市，4个字即可！今天短线情绪比预期的要好，但强势票大部分已经趋于一致，甚至于有些跟风票都已经在顶一字或秒板了，而太高或预期不强的则已经掉队明显，奔跌停的近期人气票及大面股都有好几个，那都是情绪要变的前兆。明天乱接力搞不好就是大面满天飞了，尤其是那种没地位却顶太狠的票不宜接力，别吃肉没赶上而挨打却碰个正着。

板块机会：

一、二手房：各地加大力气复工复产，全国日新增感染者数量也在下降，重点城市房地产市场交易秩序正在恢复。政策积累至今，也逐渐显示出效果。尽管由于交付疑虑和其他原因，新房市场依旧不振，但二手市场已经有复苏迹象。我们相信，随着京沪市场未来的复苏，二手市场可能引领三季度基本面复苏。基本面的底部已经在4-5月出现，二手销售同比降幅已经明显收窄，核心城市二手房市场房价不再继续下降。随着政策进一步累积，信部分低线城市市场信心也有望恢复。市场担心政策对基本面下行无能为力，加之新的信用风险事件，地产版块近期表现惨淡。山穷水尽疑无路，柳暗花明又一村，相信6月将迎来市场信心重塑。

重点：保利发展、金地集团、万科A、招商蛇口、美的置业、滨江集团、华发股份、绿城中国、龙湖集团、华润置地等

二、人力资源服务：随着疫情逐步得到有效控制、复工复产有序推进，人力资源服务需求有望回暖。当前就业形势较严峻，在保就业的高迫切性之下，人服公司有望发挥重要作用，无论是政策端支持还是业务需求本身，均将推动景气回暖。板块前期回调已较充分，当前估值处于低位。建议线下重点关注现阶段灵活用工、业务外包的高景气度，线上重点关注招聘在线渗透率提升及效率迭代带来的行业边界拓宽。

重点：科锐国际、外服控股、北京城乡等

三、煤炭板块：炼焦煤国内产量并无明显增量且没有保供政策，即使在零关税下俄蒙进口煤量有限，国内紧供给状态较难改变；需求端随着疫情好转及稳增长政策的发力，地产及基建会带动上游焦煤需求反弹，价格有望企稳回升。俄乌战争给全球能源供给带来很大的挑战，预计全球能源价格都将保持在高位；对于国内煤价，发改委明确了动力煤年度长协煤价的合理区间，同时对动力煤现货进行限价，未来动力煤公司更趋于公用事业提估值的逻辑；化工原料煤仍有一定弹性，海外煤和炼焦煤具有完全弹性，涨价仍是股价的重要催化剂。大部分煤企高分红高股息率，且多数估值仅5倍，安全边际高，煤炭股的配置价值尤为凸显。

重点：中国神华、陕西煤业、兖矿能源、平煤股份、山西焦煤、山煤国际、兰花科创、山西焦煤、晋控煤业、中煤能源、盘江股份、淮北矿业、电投能源、靖远煤电、华阳股份、美锦能源、永泰能源等

四、传媒板块：近期的政府重要会议多次提及对平台经济的支持，我们认为将继续提振市场对平台经济发展的信心，而后续支持平台经济规范健康发展的具体措施有望出台，或强化平台经济、尤其是大型互联网公司在疫后消费复苏、与实体经济结合更紧密的产业互联网及科技创新等方面的作用，结合其降本增效举措，有望驱动其成本费用端持续优化、长期盈利能力持续提升，且季度业绩增速拐点可期。上海市人民政府印发的《上海市加快经济恢复和重振行动方案》中提到“以节庆活动为契机促进消费”、“支持文创、旅游、体育产业发展”等“大力促进消费加快恢复”的举措，具体包括“支持大型商贸企业、电商平台等企业以多种方式发放消费优惠券，支持文旅企业发放文旅消费券，用好电影事业发展、文化创意产业发展、旅游发展、体育发展等专项资金，采用无偿资助、贷款贴息等方式，加大对演出场所、电影院、实体书店、健身场馆等扶持”等。我们认为，政策或助力上海市加快复工复产，优惠券等举措有望刺激消费需求，纾困措施或降低企业成本，从收入成本两方面驱动线上、线下消费产业链业绩修复。即将来临的电商平台“618购物节”，各大电商平台均已开启预售等活动，且折扣力度普遍超过2021年，对产业链中电商平台、MCN和代运营公司带来较大业绩弹性。

重点：壹网壹创、值得买、星期六、行动教育、兆讯传媒、奥飞娱乐、分众传媒、上海电影、光线传媒、万达电影、中国电影、汤姆猫等

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